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5月20日，安徽证监局线路，国元证券（000728.SZ）徽州正途营业部职工韦文晶因擅自给与客户拜托买卖证券并违规喜悦收益，被汲取出具警示函的行政监管要领。

对此，国元证券向时期周报记者暗意，本次涉事东谈主员韦文晶酌量违规行为，系其个东谈主擅自作出的违规举动，属于其个东谈主行为。针对该职工的违规行径，公司早已依规严肃治理，已于2025年9月照章与其撤废办事左券，完成酌量东谈主员清退职责。

另外，国元证券2026年一季报表示，受债券治理收益大幅减少等身分影响，其一季度营业收入与归母净利润同比双双下滑超12%。在事迹承压的配景下，如何均衡业务拓展与风险防控，成为这家老牌券商亟待破解的贫寒。

职工被出具警示函

安徽证监局发布汲取出具警示函要领的决定表示，国元证券韦文晶在徽州正途营业部从业技艺，擅自给与客户拜托买卖证券并违规喜悦收益的行为，违背了酌量法律划定。安徽证监局决定对韦文晶汲取出具警示函的行政监管要领，并记入证券期货市集诚信档案。

中国政法大学民商经济法学院经济法接头所副长处、副教训范世乾在给与时期周报记者采访时暗意，代客买卖证券左券违背法律、行政划定强制性章程，属于无效左券。一朝亏蚀，关于补偿包袱承担方面，《民法典》第一百五十七条章程，左券无效后按过失比例摊派包袱。公法践诺中，违规的职工时时被认定为存在主要过失，因此承担更多的补偿包袱，举例60%-70%，而客户因未尽注艳羡务承担次要包袱。

在违规行为存在的法律风险方面，范世乾进一步暗意，关于职工而言，依据《证券法》第二百一十条章程：证券公司的从业东谈主员违背本法第一百三十六条的章程，擅自给与客户拜托买卖证券的，责令改正，赐与警告，充公行恶所得，并处以行恶所得一倍以上十倍以下的罚金；莫得行恶所得的，处以五十万元以下的罚金。职工擅自给与拜托的行为属于私东谈主行为，与证券公司无关，因此证券公司不需要承担法律包袱，证券公司主要存在声誉损失，而不是法律风险和包袱。

针对这次违规事件，国元证券向时期周报记者暗意，公司遥远严格信守证券行业监管法律划定及行业自律准则，擅自给与客户拜托买卖证券、违规向客户喜悦投资收益等行为，世界杯开云是公司明令不容的违规违法行为，关于此类触碰合规底线、违背从业顺序的东谈主员，公司遥远相持从严问责、从重处罚、毫不姑息的处理原则，零容忍整治各类从业违规乱象。

值得一提的是，在此前的2025年4月11日、11月19日、12月5日，国元证券曾经收到监管警示函，警示实质辞别波及投资银行业务中内适度度推行不到位，尽责造访不充分；对上市公司督导不到位，出具的专项核查敷陈不准确；在出具财务参谋人专科倡导时不审慎，财务参谋人敷陈存在子虚纪录。

一季度净利同比减少15%

国元证券由原安徽省海外信赖投资公司和原安徽省信赖投资公司当作主发起东谈主，于2001年10月建立。2007年10月30日，该公司以股权分置矫正为机会，借壳“北京化二”告捷在深圳证券交游所上市。

2025年，国元证券终局营业总收入62.49亿元，同比增长6.81%；归母净利润达24.26亿元，同比增长8.10%。

据年报，国元证券领有六伟业务板块，辞别为钞票信用业务、自营业务、投资银行业务、资产顾问业务、期货业务、海外业务。其中，对营收孝顺最高的业务是钞票信用业务，认为收入23.17亿元，占营收比例为37.08%，同比增长36.64%；对营收孝递次高的是自营业务，认为收入21.19亿元，占营收比例为33.92%，同比减少8.33%。

其中，钞票信用业务收入的增长成绩于代理买卖手续费净收入增长，后者业务同比增长43.97%；证券信用业务利息净收入增长也较快，同比增长38.65%。

然而，插足2026年，国元证券的事迹开动下滑。一季度，该公司终局营业总收入13.27亿元，同比减少12.59%；归母净利润达5.42亿元，同比减少15.38%。

从财报来看，2026年一季度连累国元证券事迹的神气是投资收益与其他业务资本，其中投资收益为4.86亿元，同比下跌48.77%，主要系债券治理收益同比减少所致；其他业务资本为3227.53万元，同比增长48.49%，主要系子公司国元期货现货基差交易资本增多所致。

关于投资收益中债券治理情况世界杯开云，国元证券在4月份的投资者酌量顾问信息公告中指出，现时债券持仓范围约600亿元，一季度债市全体呈轰动运行态势，自营债券投资业务活泼把抓市集波段机会，集中地缘阻扰等要紧事件动态优化仓位结构。尽管受行业共性身分影响，债券治理收益有所回落。